上半年,在金融监管去杠杆的大环境下,市场风险偏好降低,稳健保守的白酒、家电行业表现良好,TMT等成长股持续下跌。展望下半年,宝盈基金经理张仲维认为,目前许多蓝筹白马股估值在25-30倍之间,优质成长股在30-40倍,但两者估值差距在持续缩小,叠加成长股本身的增速较高,使得成长股的吸引力持续上升,成长股后市或将震荡上行。

张仲维表示,后市主要看好苹果iPhone8创新周期、特斯拉带动的新能源汽车行业、网络流量持续增长和人工智能落地的投资机会。

第一、看好苹果iPhone8将带来两年的创新周期。iPhone8预计在9月份发布,前后玻璃机壳和不锈钢金属中框带来外观改变,全新的规格与功能将带来相关领域两年的成长期,主要包括OLED带来显示行业的设备投资高峰;双镜头和3D Sensing将持续带动光学行业;无线充电行业即将爆发。

第二、看好特斯拉为首的新能源汽车行业带来的投资机会。特斯拉下半年将量产Model3,计划2018年50万辆、2020年100万辆。海外主流车企都将新能源汽车列为重点发展方向,而国内2020年200万辆的产量目标在持续推进。新能源汽车和辅助驾驶的长期趋势带来汽车电子化的比例提高,看好的汽车电子部件包含:电子控制器、摄像头、传感器、电子仪表板、中控屏等。

第三、看好网络流量持续增长带来的投资机会。网络内容从文字转为视频化、视频观赏持续高清化、云计算等带来网络传输需求爆发,网络流量的持续高增长带来相关光通讯厂商投资机会。

第四、看好人工智能各行业应用落地。人工智能将深入我们生活各个方面,带来相关的行业应用投资机会,如棋牌游戏、金融智能投顾、Watson医疗辅助、汽车无人驾驶、智能音箱Echo等。

据了解,张仲维管理的宝盈科技30是一只灵活配置混合型基金,其股票投资占比为0-95%,其中投资于基金持仓比例最高的前30只科技主题股票的资产不低于非现金基金资产的80%。

银河证券基金研究中心,截至2017年6月30日,宝盈科技30混合过去一个月净值增长率为9.73%,在299只股票上下限0-95%且业绩比较基准股票比例60%-100%的灵活配置型基金里排第10,而同期业绩比较基准为3.69%。